Поскольку вы определили x вне внешнего цикла while, его область действия также находится вне внешнего цикла, и после каждого внешнего цикла он не сбрасывается.
Чтобы исправить это, переместите определение x во внешнем цикле:
b = 0
while b <= 10:
x = 0
print b
while x <= 15:
print x
x += 1
b += 1
более простой способ с простыми границами, такой как это, для циклов:
for b in range(11):
print b
for x in range(16):
print x