Чтобы устранить проблему, когда пароль отображается в полноэкранном редакторе в ландшафтном режиме (как описал Маркус), вы можете добавить следующую строку, чтобы отключить полноэкранный редактор:
editText.setImeOptions(EditorInfo.IME_FLAG_NO_EXTRACT_UI);
Возможно, вы также захотите изменить гарнитуру на моноширинную для лучшей эмуляции поведения текстового пароля:
editText.setTypeface(Typeface.MONOSPACE);