Что вы получаете с: Time.at (0)?
Должно быть 1969 ...
Что вы получаете с Time.now?
Объекты даты происходят из класса даты, который наследуется от класса времени:
http://corelib.rubyonrails.org/classes/Time.html
Могут быть и другие полезные методы для тестирования. Попробуйте сделать прямой ruby, чтобы увидеть, если это проблема с настройкой rails или с ruby. Вы должны быть в состоянии отследить определенное место, где это идет не так.