«Вращающиеся изображения» обычно представляют собой анимированные GIF-изображения. Выполните поиск в Google по фразе в кавычках, чтобы узнать о них, и вы также должны найти программное обеспечение, которое поможет вам создать их. Их поддержка включена в Delphi уже пару лет.
Если анимированные GIF-файлы недостаточно хороши, вы можете посмотреть AVI-файлы. Это то, что Windows использует для отображения копируемых файлов, сканируемых папок и прочего. TAnimate - это компонент Delphi, который их поддерживает.