Ваше эхо содержит незапятнанные цитаты внутри. Попробуйте это
$file = fopen("myfile.json","a");
$tagval = json_decode($json);
fclose($file);
echo '<html><body><form action="index.php?tagid="'.$tagid.'" method="post">edit scanned tag\'s value<input type="text" name="tagvalue"><br><input type="submit" value="'.$tagval->{'tagid'}.'"></form></body></html>';
Или вы можете написать следующее
<?php
$file = fopen("myfile.json","a");
$tagval = json_decode($json);
fclose($file);
?>
<html>
<body>
<form action="index.php?tagid="<?php echo $tagid; ?>" method="post">edit scanned tag's value
<input type="text" name="tagvalue"><br>
<input type="submit" value="<?php echo $tagval->{'tagid'};?>">
</form>
</body>
</html>