Если я не ошибаюсь, MyGeneration требует соединения OLEDB для обнаружения схемы.
Попробуйте что-то вроде этого:
Provider=SQLOLEDB.1;Server=localhost;Database=myDataBase; Integrated Security=true;
MyGeneration, хотя и является отличным инструментом, активно не разрабатывается, и кодовой базе уже несколько лет.
Я бы порекомендовал попробовать более современные альтернативы.
Первое, что приходит на ум, это SubSonic . Простой в реализации и расширяемый.