Код в клиентском пакете будет компилироваться компилятором GWT до JavaScript, который будет запускаться в браузере. Большая часть этих файлов обычно кэшируется по умолчанию, но вы можете настроить сервер для кэширования по-разному, если хотите. Тем не менее, я предлагаю задать новый вопрос, поскольку это отдельная тема.
Код в пакете сервера будет работать на вашем сервере, как Java, и отвечать на запросы от клиента.
Чтобы узнать больше о взаимодействии клиент / сервер, я предлагаю официальные документы . И вообще, руководство Getting Started очень полезно для ответов на типы вопросов, которые вы задаете.