У меня была такая же проблема в моей среде Windows 7. Мне пришлось изменить переменную среды PATH, включив в кавычки все пути, связанные с RoR. Конкретно следующий путь:
...; c: / Program Files (x86) ...
был переведен в
...; "C: / Program Files (x86) ...";
Это исправило проблему для меня. Надеюсь, это поможет.