Есть несколько способов сделать это, но я не уверен, какой из них лучший. Первый подход заключается в том, что вы можете добавить iFrame в контейнер диалога на лету с вашей указанной ссылкой:
$("#dialog").append($("<iframe />").attr("src", "your link")).dialog({dialogoptions});
Другой способ - загрузить содержимое вашей внешней ссылки в контейнер диалога, используя ajax.
$("#dialog").load("yourajaxhandleraddress.htm").dialog({dialogoptions});
Оба работают нормально, но зависит от внешнего контента.